Les mesures de la covariance et de la corrélation entre le rendement de différents biens financiers intéressent grandement l'industrie financière. Dans le domaine des hautes fréquences, les données brutes sur les prix sont remplies de mauvais points de données. Les définitions traditionnelles de la corrélation de Pearson sont très sensibles aux valeurs aberrantes et ne […]

Measures of covariance and correlation between returns of different financial assets are of great interest in the finance industry. In the high-frequency domain, raw price data is filled with numerous bad data points to which traditional definitions of correlation by Pearson are very sensitive to these outliers, and thus should not be directly applied to […]